量化交易的几种常见形式

量化交易是以自动（或半自动）方式实施投资策略的一种方法。这种方法很适合于（1）使用大量算法计算下单逻辑（2）高效程序化的执行，补充人性弱点

大多数人将量化交易与高级博士和高级尖端数学联系起来。高级数学往往不的核心驱动力; 许多最有效的量化策略实际上很容易理解。提出获胜假设的关键是了解金融中最有效的方案。一些高利润高回报的例子：

（a）跨境监管套利。例如：美国监管机构要求公司每季度报告一次。在台湾交易所上市的公司需要每月报销。交易者可以每月在台湾上市的半导体公司销售，并在美国等待季度信息的投资者面前部署这些信号。他们还可以利用这些信息为指数表现和交易期权创造更好的估计， ETF更有效。

（b）时区套利。存在一个套利（现在是非法的），由于时区的差异，一些国际共同基金可能会被贬低。根据规则，所有共同基金的价格都在美东时间晚些时候的美国交易所关闭时下定单。问题是，对于一些国际共同基金，他们的市场在美东时间下午4点之前已经关闭，这意味着投资者可以在实际收盘前看到收盘价。然后，他们将简单地购买他们知道的定价高于支付价格的资金。

（c）算法模式识别套利。晚期市场创新的一个重要方面是模式识别。回到更简单的日子，如果一个大的机构订单进入经纪公司，经纪人可能需要购买多个其他经纪人来填补大笔交易。如今，所有的机构交易都是通过电子算法完成的，其中订单以交错的格局传递给多个交易所，以及不同的经纪人，以尽可能地填补他们最有效的秘密方式。现代定量基金现在不是阅读磁带，而是在另一边工作，试图“打破代码”。换句话说，他们试图承认和隔离定制的贸易执行模式，以便与之交易。

（d）ETF规则交易。当股票被添加到指数时，表示该指数的ETF通常也必须购买该股票。通过理解指数增减的规则，对冲基金可以在强制购买之前进行交易，并利用这些规则。